Национальным бюро экономических исследований (НБЭИ) было установлено, что большинство сделок на крупнейших нерегулируемых криптобиржах — это манипулятивные сделки групп, связанных между собой.
Линь Уильям Цун из Корнельского университета в США, Ке Танг и Ян Ян из Цинхуа в Пекине и Си Ли из Великобритании провели оценку коммерческой базы данных, содержащей 29 наиболее важных криптовалютных бирж, расположенных во многих странах мира, чтобы выяснить масштабы «отмывочной торговли» — сделок, включающих многократную покупку и продажу одного и того же актива между двумя организациями. Об этом исследовании было сообщено в их статье под названием «Отмывочная торговля криптовалютами». Авторы работы отметили, что фиктивная биржевая торговля положительно коррелирует с ценами на криптовалюту в краткосрочной перспективе, а также обнаружили, что биржи с большей пользовательской базой и более длительной историей не так часто вовлечены в теневую торговлю.
Выяснилось, что на регулируемых криптобиржах на подобные сделки приходится менее 3%, в то время как на нерегулируемых платформах этот показатель гораздо выше — 77,5%. Годовые обороты крупных нерегулируемых криптобирж в среднем на 54,3% были связаны с деятельностью по «отмыванию денег».
В исследовании также говорится, что за указанный период на этих анализируемых криптобиржах был проведен объем на несколько триллионов долларов.
Выводы национального бюро экономических исследований показали, что на 70% нерегулируемых криптобирж, таких, как Binance, Bitfinex, Bittrex, Huobi, HitBTC, KuCoin, OKEx, Poloniex. Liquid, Zb, а также более мелких, таких как Exmo, Coinbene, Gate.io, примерно 80% объемов торгов были искусственно созданы.
