Рынок цифровых активов чрезвычайно разнообразен. Тем не менее, многие инвесторы вообще не рассматривают альткоины, предпочитая вкладывать средства только всем давно известный биткоин. С одной стороны, их позиция понятна, ведь люди хотят уберечь себя от рисков, выбирая наиболее надежный актив с простыми и понятными функциями. Однако, сейчас существует огромное количество достойных криптовалютах проектов, которые представили миру монеты с уникальными свойствами и большими возможностями.
О том, чем же так популярен биткоин, а также о перспективных альткоинах в интервью рассказала Марго Пажинская, финансовый аналитик инвестиционной платформы DotBig. Стоит отметить, что эксперт специализируется на техническом и фундаментальном анализах рынка, а также имеет более 10 лет опыта в инвестировании.
- Всем известно, что Биткоин является топовым цифровым активом на криптовалютном рынке, с самой большой капитализацией. По вашему мнению, чем обусловлен такой хайп вокруг этой монеты?
- Биткоин действительно продолжает оставаться флагманской криптовалютой, опережая по капитализации все другие альткоины. За последние 5 лет стоимость монеты выросла более чем на 3000%, побив сразу несколько исторических максимумов в феврале и марте этого года.
Есть несколько причин, почему Биткоин продолжает расти такими темпами. Во-первых, на рынок криптовалюты вышли крупные институциональные инвесторы: банки, хедж-фонды, такие компании как Tesla, MicroStrategy, Square и многие другие. Это, с одной стороны, подогревает интерес рынка к Биткоину, а, с другой стороны, за счет увеличения спроса растет и цена за монету. Привлекает инвесторов и высокая волатильность Биткоина, которая дает возможность хорошо заработать на росте валюты. Кроме того, слухи последних лет о широком применении Биткоина в экономической системе, также играют ему на руку, вызывая интерес со стороны покупателей.
Также стоит отметить, что в условиях кризиса, вызванного пандемией, Биткоин стал рассматриваться как защитный актив, с помощью которого можно, в том числе, сохранить сбережения от инфляции. В глазах широкого круга инвесторов, биткоин - это валюта, по сути, сформировавшая криптоиндустрию, поэтому и доверие к нему выше — он известен, понятен, на слуху.
- Несмотря на бешеную популярность, есть мнение, что Биткоин “морально устарел” и уже не может удовлетворять потребности пользователей, имея множество недостатков (проблемы с масштабируемостью, низкая скорость транзакций, высокие комиссии). Вы согласны с этой позицией?
- Одна из главных причин, почему Биткоин становится менее привлекательным для новых инвесторов, особенно для тех, кто только заходит на рынок, - это его высокая стоимость. Высокая цена за монету и большое количество инвесторов на рынке делают Биткоин менее волатильным активом, а значит, в отличие от других альткоинов, он растет уже менее быстрыми темпами, а следовательно, снижается и потенциальная доходность валюты.
Оправданными выглядят и такие недостатки как низкая скорость транзакций, высокие комиссии, высокая энергоемкость, хотя, с подобными сложностями сталкиваются и другие альткоины. Сейчас все крупные криптовалюты работают над решением этих вопросов, полагаю, что данный исход также поможет определить новых лидеров и станет основой для их активного роста.
Здесь также хотелось бы отметить, что высокая стоимость Биткоина и других криптовалют не является препятствием для инвестирования. Ряд инвестиционных платформ, в том числе DotBig, дает возможность торговли через cfd-контракты (так называемое, кредитное плечо). Это, с одной стороны, – возможность войти в сделку с небольшими суммами, с другой — больше заработать, и не только на росте, но и на падении валюты.
- Чего по вашему мнению не хватает Биткоину, чтобы стать “совершенной” криптовалютой?
- Все-таки не совсем правильно говорить в терминах “совершенная криптовалюта”. Несмотря на использование одной технологии — блокчейна, криптовалюты отличаются между собой и, по сути, это самая правильная картина для рынка. Поэтому говорить о “совершенной” криптовалюте не приходится.
Ряд недостатков Биткоина, таких как неэкологичность, высокая стоимость комиссий, низкая скорость транзакций, мы с вами уже обсудили ранее. К этому также можно добавить жесткие ограничительные меры со стороны государств и, на данный момент, довольно неочевидные перспективы использования в рамках экономики. В отличие от ряда других криптовалют, которые, например, используются в качестве оплаты внутри собственных ресурсов, применение Биткоина ограничено.
- Из-за очевидных недостатков биткоина все больше трейдеров и инвесторов устремляют свой взор на альткоины. Однако, многие идут по протоптанной дорожке, выбирая второй популярности цифровой актив - Эфириум. Что вы можете сказать о перспективности этой монеты? В чем ее уникальные свойства. Действительно ли ETH - удачный вариант для инвестирования?
- Эфир сейчас действительно выглядит довольно перспективно, во многом благодаря тому, что криптовалюта связана с проектом Ethereum, с помощью которого были созданы DeFi, смарт-контакты, криптобиржи и ряд других технологичных проектов. За последние 5 лет Эфир вырос более чем на 1000%, побив в апреле этого года рекорд стоимости в $2775 за штуку. Он также стал первым альткоином, торгующимся на бирже.
Несмотря на то, что Биткоин дольше существует на рынке и является абсолютным флагманом индустрии, Эфир активнее проявляет себя в развитии рынка, во внедрении новых технологий. Опять-таки возвращаясь к неэкологичности криптовалюты, о которой сейчас много говорят, Виталик Бутерин уже заявил о том, что разработчики трудятся над тем, чтобы сделать Эфир менее энергоемким и есть мало сомнений в том, что у него это получится.
- В связи с этим напрашивается еще один вопрос. А чем же Эфириум лучше Биткоина? Есть ли у этой монеты возможность сместить бессменного лидера с топовой позиции?
- Для многих инвесторов, в первую очередь, неквалифицированных инвесторов, выход на рынок через Эфир выглядит проще и привлекательнее с точки зрения прибыли. Проще, так как ниже порог входа, а выгоднее, так как потенциал роста Эфира еще не реализован, а значит цена будет только расти и, возможно, такими же быстрыми темпами как рос Биткоин. Кроме того, привязка к Ethereum дает для альткоина очень понятные точки роста: развитие Ethereum напрямую будет влиять на стоимость валюты. Пока рано говорить о том, получится ли у Эфира заменить Биткоин в качестве лидера крипторынка, но абсолютно точно они будут конкурировать за это место.
- Вернемся к рынку альткоинов. Вспомним недавний хайп на мем-токены, когда пользователи массово скупали Dogecoin и другие “собачьи” монеты типа SHIBA и AKITA. Что вы думаете о таких проектах? Стоит ли такие криптовалюты, которые создаются больше как шутка и не несут в себе никакой практической значимости, выбирать как актив для инвестирования?
- Конечно, подобные активы нельзя рассматривать всерьез. Возможно, инвестируя в мем-коины, можно заработать что-то на коротких дистанциях, но риски слишком велики. И как мы понимаем, здесь есть большое пространство для разного рода спекуляций, предугадать которые почти невозможно.
У подобных токенов есть много недостатков, не нужно далеко ходить за примером, недавно аналитики обнаружили пробелы в смарт-контактах биржи Shibaswap, используя которые можно максимально снизить ликвидность валюты и обесценить вложения пользователей. Интересно, что часто создатели таких криптовалют даже не скрывают, что они были сделаны в качестве шутки, как например, об этом прямо говорил Билли Маркус, основатель Dogecoin. Но даже это не мешает инвесторам вкладывать свои средства в подобные проекты.
- В связи с тем, что правительства стран решили плотно заняться вопросами регулирования криптовалют, особенно популярны среди пользователей стали так называемые конфиденциальные монеты, такие как Monero (XMR), ZCash (ZEC) и DASH (DASH). Что вы думаете по поводу этих проектов? Чем они заслуживают особого внимания? Стоит ли инвесторам включить их в свои портфели?
- Задача конфиденциальных криптовалют - сохранить анонимность пользователя, то есть сделать информацию о покупателях и транзакциях в блокчейне недоступными для сторонних участников. Большинство подобных валют изначально появились как технологии для усиления Биткоина, но по тем или иным причинам не были интегрированы в его систему.
Несмотря на казалось бы очевидные преимущества анонимности в криптовалюте, из нее вытекает ряд сложностей, например, в условиях подобной конфиденциальности можно скрыть ошибки системы, сложнее вычислить действия злоумышленников, сама система блокчейна становится менее прозрачной. Инвестиции в подобную валюту с точки зрения сохранения средств или наращивания капитала, наверное, выглядят не самым оптимальным вариантом, при этом, если у инвестора есть задача провести ряд анонимных транзакций, то, конечно, выбор в пользу подобных альткоинов будет понятен.
- Из монет, которые в последнее время на слуху, можно выделить Polkadot, команда разработчиков которого серьезно занимается развитием сети. Что вы можете сказать об этой криптовалюте? В чем ее уникальность и полезность для общества, почему инвесторам и трейдерам стоит обратить на нее внимание?
- Главное отличие токена Polkadot в том, что он работает не на базе стандартной блокчейн-технологии, на которой основаны классические криптовалюты, включая Биткоин, а на мультиплатформе, которая объединяет отдельные блокчейны в единую децентрализованную экосистему. С момента появления в августе 2020 валюта выросла более чем на 100%. Сейчас в обороте доступны 1 млрд токенов Polkadot, при этом нужно отметить, что компания не делала заявлений о лимите токенов, поэтому выпуск новых монет может значительно снизить стоимость данной криптовалюты.
Polkadot вполне можно рассматривать как возможного конкурента Эфира и других криптовалют-лидеров, опять-таки за счет того, что компания предлагает не только криптовалюту, а мультиплатформу с возможностью создавать новые парачейны. Кроме того, в отличие от других токенов, владельцы Polkadot полностью контролируют протокол, в том числе, имеют возможность обновлять его и исправлять.
- Одним из главных соперников Polkadot можно считать проект Cardano (ADA). Эта монета демонстрировала рост стоимости даже тогда, когда рынок обвалился вслед за биткоином. В связи с этим многие инвесторы включили ее в свои портфели. Что вы можете сказать об этой криптовалюте и ее характеристиках? Действительно ли это настолько перспективный проект?
- С момента появления криптовалюты Cardano в декабре 2017 она выросла в цене более чем на 75%, сейчас она держится вблизи отметки $1,2 за штуку. Низкая цена на данный момент — одно из преимуществ валюты, так как позволяет инвесторам легко зайти на рынок.
Cardano предлагает пользователям ряд интересных функций, например, возможность выпускать на блокчейне собственные токены, также, по заявлению Чарльза Хоскинсона, основателя Cardano, валюта может масштабироваться гораздо быстрее конкурентов. Кроме того, инвестиции, которые привлекла компания в этом году, также могут означать, что криптовалюта будет активно развивать технологию и дальше расти в цене.
- Говоря о перспективных альткоинах, нельзя не упомянуть Ripple (XRP). Недавно у проекта были серьезные проблемы и изматывающие судебные тяжбы плохо сказались на курсе цифрового актива. Тем не менее, он все еще входит в ТОП 10 криптовалют. Почему, несмотря на все проблемы, Ripple все еще популярен среди пользователей? Насколько монета перспективна для инвестирования?
- В отличие от других криптовалют, Ripple не является децентрализованной системой, напротив, компания сотрудничает с банками и инвестиционными платформами, что является ее ключевым отличием и один из факторов роста цены даже в период судебных разбирательств.
Каких-то уникальных для Ripple факторов роста мы пока не видим, но, вероятно, цена будет расти вместе со всем рынком. Так как пандемия задала тренд на рост криптовалюты, в рамках слухах о третьей волне коронавируса, он будет только усиливаться.
- Расскажите об альткоинах, которые, по вашему мнению заслуживают внимания и являются довольно перспективными проектами, которые предлагают пользователям полезные функции и уникальные возможности на основе своих платформ.
- Мне кажется правильным выбирать криптовалюты, созданные на базе технологий, будь то биржи (Binance Coin), мультиплатформы (PolkaDot) или платформы DeFi (Ethereum), так как за данными альткоинами стоят реальные продукты, которые способствуют их развитию, формируют положительный информационный контекст для их роста, опять-таки создают сферу применения криптовалюты, как минимум, внутри сети.
- А какие криптопректы, несмотря на свою популярность, не стоит рассматривать в качестве объекта инвестирования и почему?
- Конечно, я бы с осторожностью относилась к тем альткоинам, которые были созданы как шутка (Dogecoin и многие другие), а также к тем, за которыми не стоит какого-то понятного и перспективного продукта, а история их создания крайне туманна.
- В завершении хотелось бы попросить вас выделить основные критерии, по которым стоит выбирать перспективную и надеждую криптовалюту, инвестирование в которую принесет прибыль. Эта информация поможет нашим читателям правильно распорядиться своими средствами и вложить их в честный и достойный проект.
- Стоит выбирать реальные (не созданные ради шутки) криптовалюты, за которыми стоит развитая инфраструктура, технологические проекты, за счет которых могут быть понятны ее точки роста.
При этом всегда стоит помнить, что криптовалюта - это высокорисковый и спекулятивный актив, стоимость которого не зависит от традиционных экономических факторов (таких как геополитика, экономическая активность и проч.), что с одной стороны является преимуществом (так как крипта устойчива к кризисам), а с другой, — недостатком (невозможно предсказать рост цены, как и ее падение).
